電商應(yīng)該進(jìn)入了次世代或者說接班人時(shí)代了。

個(gè)人感覺第一波電商高速增長(zhǎng)時(shí)期已經(jīng)過去了。不論是基于傳統(tǒng)商業(yè)的變革，還是跨境電商、海淘代購(gòu)、垂直電商、社區(qū)電商等等，基本能做的都有了。而且與之配套的物流、倉儲(chǔ)、用戶大數(shù)據(jù)分析等等上下游產(chǎn)業(yè)鏈也都已經(jīng)有巨頭了。

坦白說，如果不是拼多多這匹殺出的“黑馬”，這場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)應(yīng)該5年前就結(jié)束了。對(duì)比目前頭部幾家巨頭各有優(yōu)勢(shì)。京東勝在物流、倉儲(chǔ)、快遞員；淘寶天貓勝在品牌、品類、技術(shù)；拼多多勝在用戶、價(jià)格。但未來這種態(tài)勢(shì)并不牢固，很容易被打破。因?yàn)槲磥韼啄?，外部環(huán)境不會(huì)太好，貿(mào)易戰(zhàn)隨時(shí)打打停停，內(nèi)需應(yīng)該是國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展重要方向，在這上面能做的文章競(jìng)爭(zhēng)和機(jī)遇都會(huì)很大。競(jìng)爭(zhēng)在于前幾年的流量紅利不存在了，價(jià)格戰(zhàn)也很難打了；機(jī)遇在于擴(kuò)大內(nèi)需和消費(fèi)下沉給了許多平臺(tái)新的機(jī)會(huì)，就看幾家如何把握勝出了。

1、電商業(yè)依然是兵家必爭(zhēng)之地的萬億級(jí)市場(chǎng)，但是增速會(huì)放緩很多。根據(jù)金融服務(wù)科技企業(yè)FIS(紐交所股票代碼：FIS)發(fā)布的報(bào)告數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)已成為全球最大的電子商務(wù)市場(chǎng)，預(yù)計(jì)到2024年，電商市場(chǎng)總值將達(dá)到3.17萬億美元，將在未來4年增長(zhǎng)70%，年化增長(zhǎng)率15%左右。

2、如果按照FIS的預(yù)測(cè)，阿里、京東、拼多多三家，事實(shí)上都會(huì)進(jìn)入一個(gè)拼存量的階段，何況直播巨頭和社交巨頭，包括抖音、快手們，對(duì)于電商也是虎視眈眈，從這個(gè)意義上來說，對(duì)于因?yàn)楦鞣N原因而退居二線的馬云、劉強(qiáng)東、黃錚來說，其實(shí)也是一個(gè)最佳選擇。

3、中國(guó)人講急流勇退謂之知機(jī)，被后浪打死在沙灘上，那就是人生悲哀，看看今天的蘇寧和張近東，就是最典型的案例，何況從公司內(nèi)部的話語權(quán)來說，也都并非是完全裸退，公司依然是聽他的，而后生們，本質(zhì)上還是集體決策人的身份，無論是江湖地位，還是內(nèi)部的實(shí)質(zhì)決定性作用，跟創(chuàng)始人依然是沒法比，而且隨著各種變速，甚至于內(nèi)部的競(jìng)爭(zhēng)，像蔣凡過去兩年的坐山車，就是很好的案例。

4、回到電商本身，中國(guó)電商過去5年最大的變局，就是拼多多的崛起，面向下層市場(chǎng)再造了一個(gè)淘寶，據(jù)說淘寶內(nèi)部的員工自己說，不是拼多多有多牛，而是淘寶自己跟天貓的實(shí)質(zhì)性合并（App端），讓出來了市場(chǎng)給黃崢，而當(dāng)年那個(gè)淘寶現(xiàn)在叫淘寶特價(jià)版，從市場(chǎng)策略上來說，就是拼團(tuán)的打法，今天都成了各家互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的標(biāo)配，不限于電商了，問題在于，當(dāng)下沉市場(chǎng)也已經(jīng)出現(xiàn)飽和的趨勢(shì)，新的能孵化出第三力量的市場(chǎng)，在哪里？至少目前來看，好像只有直播電商，但是直播電商本質(zhì)上就是十年前電視購(gòu)物的移動(dòng)端版本，骨子里還是下沉市場(chǎng)，沒有跳出原來的圈圈。

5、所以，從過去一年就能看出，無論是京東的物流，拼多多的拼團(tuán)，還是淘寶的雙11，都已經(jīng)進(jìn)入到一個(gè)拼存量的瓶頸期，恐怕唯一的出路，就是往實(shí)體走，比如跟蘇寧、國(guó)美、萬達(dá)們進(jìn)行實(shí)質(zhì)性的并購(gòu)，但是這樣的硬資產(chǎn)模式，好像又不是互聯(lián)網(wǎng)公司能夠玩的動(dòng)的，至少不見得比張近東、王健林這些前輩能玩的更好，那么就是大家其實(shí)都沒有真正的藍(lán)海，只有在紅海里拼刺刀，尤其是淘寶特價(jià)版跟拼多多，天貓跟京東，均是如此。

6、個(gè)人更關(guān)注的是，從供應(yīng)商的角度，大家的日子會(huì)更好嗎？就像拼多多也好，淘寶也好，甚至于京東跟各種嚴(yán)選，本質(zhì)上都是吃中國(guó)制造的紅利，但是在全球性通脹的預(yù)期下，中國(guó)制造的紅利還能吃多久，其實(shí)也是個(gè)問題。

7、所以，所謂的接班人，看樣子是個(gè)偽問題，對(duì)于這頭部的三家公司來說，誰接班不是最重要的問題，最大的問題是，誰能率先找到那個(gè)頂破天花板的方舟，在金融化之路已經(jīng)被中國(guó)監(jiān)管部門嚴(yán)防死守的大背景下，恐怕2B端的創(chuàng)新，才有可能是真正的出路所在，通過供應(yīng)鏈的數(shù)字化升級(jí)，來真正提升核心競(jìng)爭(zhēng)力，而非復(fù)制當(dāng)年線下賣場(chǎng)收入場(chǎng)費(fèi)的商業(yè)邏輯，但是這是辛苦錢，其難度遠(yuǎn)高于躺著賺錢的入場(chǎng)費(fèi)和廣告費(fèi)，按理說阿里是最有優(yōu)勢(shì)的，也最有可能到達(dá)彼岸的，但是沒了馬老師這個(gè)舵手，誰來一呼百應(yīng)，所以商業(yè)的現(xiàn)實(shí)真的很神奇。

拼多多躋身電商三巨頭已經(jīng)重構(gòu)了電商格局，抖音和快手入局電商也證明了從內(nèi)容、流量到電商的路徑走得通。新電商們已經(jīng)不是掰手腕（它更像是兩方博弈），可能更合適的說法說新電商們已經(jīng)在進(jìn)入混戰(zhàn)模式，更像是春秋戰(zhàn)國(guó)時(shí)代爭(zhēng)霸爭(zhēng)雄。老牌巨頭天貓?zhí)詫氁呀?jīng)根深蒂固，只要不犯顛覆性錯(cuò)誤，地位難以撼動(dòng)。京東依托強(qiáng)大物流，深耕供應(yīng)鏈。拼多多在農(nóng)業(yè)方面也已形成可觀沉淀。抖音對(duì)時(shí)尚潮流的影響力助力電商崛起，一如快手在下沉市場(chǎng)的話語權(quán)。電商競(jìng)爭(zhēng)進(jìn)入到下半場(chǎng)的平臺(tái)間競(jìng)爭(zhēng)，市場(chǎng)蛋糕不斷做大，各家都有核心能力，將會(huì)精彩紛呈。

說的好

雖然活躍買家數(shù)量多于阿里并躍居第一，但從市場(chǎng)份額上來看，阿里仍然是穩(wěn)穩(wěn)的行業(yè)老大，就是京東加上拼多多也遠(yuǎn)低于阿里的銷售額。拼多多雖然這些年也有意通過賣“特斯拉”這樣的方式來制造話題，顯示自己向中高端消費(fèi)圈層邁進(jìn)的決心，但從拼多多的起家之路就可以看出，使用拼多多的更多的是一些價(jià)格極其敏感，收入較低的階層，既然客戶群體如此，無論是誰接任掌門人，都很難短時(shí)期內(nèi)改變這樣的局面。

雖然我們都說現(xiàn)在是“流量為王”的時(shí)代，但拼多多的流量明顯很難轉(zhuǎn)化成為巨大的實(shí)際購(gòu)買力。這就如同無論我們?nèi)绾魏粲跸M(fèi)在經(jīng)濟(jì)構(gòu)成中的作用，但老百姓的確沒有錢消費(fèi)，又如何拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)。